海南省2016年上半年期货从业资格法律法规：客户资产保护考试题答案

　　海南省2016年上半年期货从业资格法律法规：客户资产保

　　护考试题

　　本卷共分为2大题40小题，作答时间为180分钟，总分100分，60分及格。

　　一、单项选择题(在每个小题列出的四个选项中只有一个是符合题目要求的，请将其代码填写在题干后的括号内。错选、多选或未选均无分。本大题共20小题，每小题2分，共40分。)

　　1、期货从业人员与投资者或所在机构发生纠纷而无法自行合理解决的，可以按照规定的程序，提请（）进行调解。

　　A．中国证监会

　　B．仲裁委员会

　　C．协会

　　D．国家主管机关

　　2、最为活跃的利率期货主要有以下__几种。

　　A．芝加哥商业交易所(CM的3个月期欧洲美元利率期货合约

　　B．芝加哥期货交易所(CBO的长期国库券期货合约

　　C．芝加哥期货交易所(CBO的10年期国库券期货合约

　　D．EUREX的中期国债期货合约

　　3、期货交易所应当按照国家有关规定及时缴纳（）。

　　A．会员会

　　B．保证金

　　C．期货市场监管费

　　D．经营费

　　4、期货公司申请金融期货经纪业务资格，其高级管理人员近（）年内未受过刑事处罚，未因违法违规经营受过行政处罚，无不良信用记录，且不存在因涉嫌违法违规经营正在被有权机关调查的情形。

　　A．1

　　B．2

　　C．3

　　D．5

　　5、利用期货理论价格进行套利时，期货理论价格计算中没有考虑__，如果这些因素存在，则需要计算无套利区间。

　　A．交易费用

　　B．期货交易保证金

　　C．红利利息收入

　　D．市场冲击成本

　　6、下列行为中，不构成期货公司欺诈客户行为的是（）。

　　A．与客户签订经纪合同前未按规定向客户出示风险说明书

　　B．任用不具备资格的期货从业人员

　　C．挪用客户保证金

　　D．向客户作获利保证，分享利益，共担风险

　　7、期货市场的基本功能是。

　　A：规避风险和获利

　　B：规避风险和价值发现

　　C：规避风险和价格发现

　　D：规避风险和套现

　　8、期货公司应当按照的原则传递客户交易指令。

　　A：规模优先

　　B：数量优先

　　C：价格优先

　　D：时间优先

　　9、（）对期货市场实行集中统一的监督管理。

　　A．中国期货业协会

　　B．中国银监会

　　C．国务院期货监督管理机构

　　D．期货交易所

　　10、期货交易者进行反向交易了结手中合约的行为称为__。

　　A．开仓

　　B．持仓

　　C．对冲

　　D．多头交易

　　11、某套利者在芝加哥期货交易所买入5手芝加哥期货交易所3月份小麦期货合约，同时卖出5手9月份小麦期货合约。此做法为。

　　A：牛市套利

　　B：跨期套利

　　C：投机交易

　　D：套期保值

　　12、6月5日，某客户在大连商品交易所开仓买进7月份大豆期货合约20手，成交价格2220元/吨，当天平仓10手合约，成交价格2230元/吨，当日结算价格2215元/吨，交易保证金比例为5%，则该客户当天的平仓盈亏、持仓盈亏和当日交易保证金分别是____

　　A：500元，-1000元，11075元

　　B：1000元，-500元，11075元

　　C：-500元，-1000元，11100元

　　D：1000元，500元，22150元

　　13、国际储备属于国际收支项目中的____

　　A：经常项目

　　B：资本项目

　　C：贸易项目

　　D：平衡项目

　　14、根据确定具体时点的实际交易价格的权利归属划分，若基差交易时间的权利属于买方，则称之为（）。

　　A．买方叫价交易

　　B．卖方叫价交易

　　C．盈利方叫价交易

　　D．亏损方叫价交易

　　15、在美国证券市场的有关法律法规中，涉及期货投资基金监管的有__。

　　A．《1933年证券法》

　　B．《1934年证券交易法》

　　C．《商品交易法》

　　D．《1940年投资顾问法》

　　16、（）反映期货价格非理性波动的程度。

　　A．市场资金总量变动率

　　B．市场资金集中度

　　C．现价期价偏离率

　　D．期货价格变动率

　　17、目前拥有世界上成交量最大的黄金期货合约的交易所是__。

　　A．伦敦金属交易所

　　B．纽约商业交易所

　　C．芝加哥商业交易所

　　D．芝加哥期货交易所

　　18、期货交易所应当向（）报送财务会计报告。

　　A．期货保证金安全存管监控机构

　　B．国务院期货监督管理机构

　　C．期货公司

　　D．非期货公司结算会员

　　19、一般而言，在（）等情况下，要进行大户报告。

　　A．会员某品种持仓合约的套期保值头寸达到期货交易所对其规定的套期保值头寸持仓限量80%以上

　　B．会员某品种持仓合约的投机头寸达到期货交易所对其规定的投机头寸持仓限量80%以上

　　C．客户某品种持仓合约的套期保值头寸达到期货交易所对其规定的套期保值头寸持仓限量80%以上

　　D．客户某品种持仓合约的投机头寸达到期货交易所对其规定的投机头寸持仓限量80%以上

　　20、芝加哥期货交易所交易的10年期国债期货合约面值的1%为1个点，即1个点代表__美元。

　　A．100000

　　B．10000

　　C．1000

　　D．100

　　二、多项选择题（在每题的备选项中，有 2 个或 2 个以上符合题意，至少有1 个错项。错选，本题不得分；少选，所选的每个选项得 0.5 分，本大题共20小题，每小题3分，共60分。)

　　1、中国证监会决定期货交易所风险准备金规模的参考因素包括（）。

　　A．期货交易所业务规模

　　B．期货交易所发展计划

　　C．期货交易所潜在的风险

　　D．以上都是

　　2、我国采用非分级结算制度的期货交易所有。

　　A：中国金融期货交易所

　　B：郑州商品交易所

　　C：大连商品交易所

　　D：上海期货交易所

　　3、资金管理是资金的配置问题，它包括。

　　A：投资组合的设计

　　B：在各个市场上应分配多少资金去投资

　　C：止损点的设计

　　D：报偿与风险比的权衡

　　4、在进行套利时，交易者主要关注的是合约之间的__。

　　A．相互价格关系

　　B．绝对价格关系

　　C．交易品种的差别

　　D．交割地的差别

　　5、甲期货公司与客户乙因期货经纪合同纠纷对簿公堂，以下说法正确的是（）。

　　A．对客户的交易指令是否入市交易，应由乙承担举证责任

　　B．对客户的交易指令是否入市交易，应由甲承担举证责任

　　C．确认甲是否将乙下达的交易指令入市交易，应当以期货交易所的交易记录是否与乙交易指令记录中的品种、买卖方向一致，价格、交易时间是否相符为标准

　　D．确认甲是否将乙下达的交易指令入市交易，应当以甲通知的交易结算结果是否与乙交易指令记录中的品种、买卖方向一致，价格、交易时间是否相符为标准

　　6、下列关于沪深300指数的说法，正确的有__。

　　A．沪深300指数的成份股来自上海和深圳两个证券交易所

　　B．沪深300指数以调整股本作为权重

　　C．成份股名单每半年定期调整一次

　　D．沪深300指数基期指数为1 000点

　　7、下列期货公司变更股权的情形，应当经中国证监会批准的有（）。

　　A．单个股东的持股比例增加到5%以上

　　B．有关联关系的股东合计持股比例增加到5%以上

　　C．持有5%以上股权的股东受让股权

　　D．有关联关系且合计持有5%以上股权的股东受让股权

　　8、关于期权的内涵价值，正确的说法是__。

　　A．指立即履行期权合约时可以获得的总利润

　　B．内涵价值为正、为负还是为零决定了期权权利金的大小

　　C．实质期权的内涵价值一定大于虚值期权的内涵价值

　　D．两平期权的内涵价值一定小于虚值期权的内涵价值

　　9、期货合约最小变动价位的确定，一般取决于__。

　　A．该合约标的物的种类

　　B．该合约标的物的交割等级

　　C．该合约标的物的性质

　　D．该合约标的物的市场价格波动情况

　　10、期货投资基金风险控制的具体内容包括__。

　　A．风险测量

　　B．风险控制的原则和目标

　　C．风险管理方法

　　D．投资限制

　　11、假设一家中国企业将在未来三个月后收到美元货款，企业担心三个月后美元贬值，该企业可以通过__手段来实现套期保值的目的。

　　A．出售远期合约

　　B．买入期货合约

　　C．买入看跌期权

　　D．买入看涨期权

　　12、期货投资基金的功能包括__。

　　A．改善和优化投资组合

　　B．规避股市下跌的系统性风险

　　C．专家理财，保护中小投资者利益

　　D．具备在不同经济环境下盈利的能力

　　13、关于大连商品交易所新修改的豆粕期货合约，以下表述正确的有__。

　　A．合约交割月份为每年的1、3、5、7、8、9、11、12月

　　B．最后交割日是最后交易日后第4个交易日(遇法定节假日顺延)

　　C．交易手续费为4元/手

　　D．最后交易日是合约月份第10个交易日

　　14、下列属于期货经纪合同无效的情形有__。

　　A．没有从事期货经纪业务的主体资格而从事期货经纪业务

　　B．不具备从事期货交易主体资格的客户从事期货交易的

　　C．从事期货经纪业务导致客户产生重大损失的

　　D．违反法律、法规禁止性规定的

　　15、根据对期货投资基金投资的限制规定，期货投资基金不得与__进行交易。

　　A．CTA

　　B．托管人

　　C．合伙人

　　D．证券持有者在100人以下的公司的合伙人

　　16、看涨期权的买方要想通过对冲平仓了结在手的合约，需要__。

　　A．买入看涨期权

　　B．卖出看涨期权

　　C．买入看跌期权

　　D．卖出看跌期权

　　17、对于约定不明确的交易指令，应当按照下列（）规则来确定指令的内容。

　　A．没有有效期限的，应当视为当日有效

　　B．没有有效期限的，应当视为次日有效

　　C．没有成交价格的，应当视为按市价交易

　　D．没有开仓方向的，应当视为开仓交易

　　18、期货侵权纠纷可由下列（）法院管辖。

　　A．侵权行为实施地人民法院

　　B．原告住所地人民法院

　　C．被告住所地人民法院

　　D．侵权结果发生地人民法院

　　19、对于期货投资系统风险或整个市场的风险，可以运用__来进行控制和回避。

　　A．指数期货交易

　　B．投资组合的分散化和多CTA策略

　　C．保护性止损

　　D．期货加期权

　　20、期货结算部门的作用是__。

　　A．担保交易履约

　　B．控制市场风险

　　C．代理客户买卖期货合约

　　D．计算期货交易盈亏